解读2022-2023 年度“全球TOP100汽车零部件供应商榜单”

由德国Berylls咨询公司评选的2022-2023年度“全球TOP100 零部件供应商榜单”已在《汽车制造业》（德文版）首发。从榜单来看，2022年零部件供应商销售额再次增加，特别是中国和韩国的公司赢得了更多的市场份额。然而由于材料和能源成本的上涨，供应商的盈利能力受到挑战。

从2021年底的市场情况已经显示出，2022年半导体市场在供应短缺中逐步恢复，然而通货膨胀和持续高起的原材料价格给行业带来了困难。2022年全球汽车产量增加了6.6%， 虽然没有恢复到疫情前水平， 但它仍然可以让Top 100 供应商突破一万亿欧元的销售大关，比此前增长了18.3%， 达到10640亿欧元， 此前一年的销售是8990亿欧元。

几乎所有的供应商都能从这一发展中受益；在Top 100供应商中除了5家之外， 其他都实现了销售增长。凭借高达127%的增长率，ST MICRO, ONESEMI和SL等公司首次进入Top 100行列。2021年的平均利润为6.3%，去年降至5.6%。行业专家预测，世界上最大的汽车零部件供应商BOSCH重新定义其软件系统在汽车计算中的应用。在未来几年内软件定义的汽车将投放市场，至2030年对比2020年的2000亿欧元将翻三番。

供应商营业额再次增加，销量增加，但是利润率却下降。韩国和中国供应商强劲的增长，主要是由电动车生产的数量增加所带来的增长。行业动态不断增加，排名的构成也随之改变。

根据前10名主机厂和前100名供应商的盈利能力数据显示：2022年，供应商的利润率仍然大大低于制造商的8.0%的水平（图1）。自2012年以来，一方面来自日本、德国和美国的零部件供应商的市场份额一直在下降。另一方面，韩国和中国的零部件供应商自2012年以来，其市场份额分别增加了4.2个百分点和8.3个百分点（图2）。

图1丨前100名供应商与前10名主机厂利润率对比（占营业额的百分比）

图2丨部分国家的供应商市场占比及利润率对比

汽车生产和通货膨胀是销售增长的动力

2022年有多个因素导致零部件供应商销售的强劲增长。除了汽车生产量增加到8200万辆（同比增长6.6%)之外，通货膨胀也对销售价格产生了影响。

预测显示，前100名供应商在这方面并不总是成功的：对于2022年，假设盈利能力与前一年相同，累计营业额应该是10.71亿欧元。这包括因汽车产量增加而导致的6.6%的销售增长，因转嫁的生产商价格上涨而导致的8.9%的销售增长，以及基于工资成本增长的2.6%的价格增长。然而，实际销售额只有10640亿欧元，因此近70亿欧元的差异直接反映在利润率上。

这方面的原因首先体现在供应商往往无法将增加的工资、能源和材料成本完全转嫁给制造商。在个别情况下，汇率也对销售增长产生了重大影响。例如，巴西雷亚尔对欧元的汇率上涨了17%以上。这至少部分解释了 lochpe - Maxion 公司的强劲增长，该公司是排名中唯一来自巴西的代表，增长了48.4%。经汇率影响调整后，增长率为26.6%。然而，总体而言，前100名供应商的汇率影响只有0.35%，因此基本上可以忽略不计。

利润率的下降扩大了主机厂和供应商之间的差距

通货膨胀和生产者价格的相应增长，一方面确保了更高的销售额，如果能转嫁给制造商。另一方面，如果不是这样，则对供应商的利润率产生了负面影响。对前10名汽车制造商和前100名供应商的利润率的比较表明：2022年的平均利润率为5.6%，供应商的利润率仍然大大低于制造商的8.0%的水平。这意味着，自2020年危机年以来的趋势不仅在继续，而且变得更加明显。虽然2021年的利润率差异仍为11个百分点，但现在2022年已经达到2.4%。在前100名供应商中，不到一半的供应商提高了利润率，部分原因是他们不太依赖较高的生产商价格，或者能够将价格上涨转嫁给制造商。更高的材料成本供应链的动荡和更高的能源成本可能会持续到明年。

特别是能源价格的发展是成本增加的一个主要因素，这些价格上升是由于不稳定的交付。这种影响在德国特别强烈，那里的生产者价格与上一年相比上升了32.9%，主要是由能源价格驱动，增加了86.2%。这一增长分布在各种资源中，如石油和天然气，气体（+133%)、电力（+95%）和矿物油（+40%)。

其他地区和国家这种影响明显较低。然而，中国的生产者价格也年均增长4.1%，美国的生产者价格增长16.3%。

德国的能源价格预计将保持高位，至少在中期内如此。由于长期合同，德国供应商继续没有什么回旋余地来把增加的成本转嫁给他们的客户。因此，与国际竞争者相比，预计在中期内会出现竞争劣势。

中国和韩国的供应商仍在增加

近年来已经可见的亚洲、欧洲和美国供应商之间的营业额转移，在2022年继续。自2012年以来，主要供应国日本、德国和美国的市场份额一直在下降。日本作为世界最大的供应商市场的份额从2012年的298%下降到去年的21.8%。对于德国和美国的前100名供应商，同期的份额下降分别为﹣31个百分点和﹣67个百分点。这也伴随着100强的区域构成的变化。

对2012年和2022年来自日本、德国和美国的百强供应商数量的比较表明，来自这三个主要供应国的公司总共少了23家。其中包括 NHK Spring 和 Cooper Standard 等供应商，它们不再进入排名，而在2012年仍有22家。

在过去十年中，日本也从前100名中失去了9家供应商。跌出排名的公司主要供应内燃机的驱动系统、座椅或悬挂系统。

另一方面，自2012年以来，韩国和中国供应商的市场份额分别增加了4.2个百分点和8.3个百分点。前100名中的韩国和中国供应商的数量增加了14家公司。在2012年，只有来自中国的潍柴动力进入了前100名，其他7家公司在2022年也进入了前100名。因此，自2012年以来，前100名中的中国供应商的营业额每年增长31.3%，这并不令人惊讶。

现在有10家来自韩国的公司进入前100名。许多中国或韩国公司，如宁德时代 、德昌电机或 SK on ，生产电池、半导体或电动马达等部件。

对利润率的研究表明，中国供应商尤其处于有利的地位。在2012年至2022年期间，他们的平均利润率为7.8%，远高于6.8%的行业平均值。只有美国供应商能以类似的方式大放异彩，其平均利润率为8%。来自日本、韩国和德国的供应商无法跟上，其利润率相对较低，分别为6.3%、5.7%和5.8%。特别是日本和德国供应商的利润率自2020年以来有了明显的增加，分别增加了2.1个百分点和4.3个百分点。然而，由于疫情和更高的生产成本，它们仍然大大低于2018年的利润率水平。

在未来几年，预计主要供应商市场的销售和利润率将继续向中国供应商倾斜，这主要是受汽车电气化和数字化进程的推动。

电池和半导体制造商占据首要位置

近年来，电池和半导体是供应商行业的核心增长动力和利润保障的趋势，这将在2022年继续保持。自2015年以来，半导体制造商的年增长率为44.3%，电池制造商自2017年以来甚至达到84.1%。宁德时代，作为领先的电池制造商，在2018年首次进入世界100强供应商。到2022年，该公司能够每年增加72.7%的营业额，本年度已经排在榜单的第七位。其他电池制造商也是如此，如 SK、三星 SDI 和 LGEnergy Solu - tion 。仅在2022年，这些电池制造商就可以达到平均利润率为10.6%。这大大高于5.6%的行业平均水平。

半导体制造商的情况也是如此。2021年行业代表意法半导体在全球最大的汽车供应商中仍排在第112位，营业额为25亿欧元，而在2022年，它已经到了第58位。这家来自瑞士的半导体制造商的营业额与前一年相比增加了127%。其他制造商，如德州仪器、英飞凌、恩智浦半导体、欧塞米和瑞萨，其销售额也增长了30%或以上。
总体而言，半导体制造商去年实现了平均25.9%的显著利润率，在2016年至2022年期间，这仍然是平均17.4%。

对比显示：座椅和内饰、能源供应和金属加工领域的供应商，自2020年危机年以来，能够进一步提高其利润率，但他们明显低于电池和半导体制造商的水平（图3）。因此，电池和半导体是汽车价值链中最有利可图的产品组。几年前，它们取代了轮胎制造商成为传统的领导者。

图3丨座椅和内饰、能源供应和金属加工领域的供应商最近能够提高利润率，但明显低于电池和半导体制造商水平

电池和半导体在未来汽车架构中越来越重要，这也反映在排名的构成变化中，因此也是技术驱动的行业动态不断增加的表现。与2012年相比，由于向电动、数字汽车的技术转变，只有12家新供应商进入前100名。2022年，在100家最大的供应商中，他们的销售额占到了9%的份额。考虑到2017年的销售份额只有1%，这是一个强劲的表现，也象征着汽车行业创新的高速发展。

此外，在过去10年中，还有12家来自玻璃、制动和灯具等传统产品的供应商进入了前100名。这些供应商包括 CIE 汽车、福耀玻璃和SL公司以及另有9家新加入的供应商。这方面的例子包括安波福、安道拓和纬湃科技等公司的启动。因此，近年来，前100名的构成发生了重大变化。在未来几代汽车技术不断变化的背景下，可以预见，这种动态将继续增加。

供应商面临诸多挑战

综上所述，可以说汽车零部件供应商在2022年面临着众多挑战，近年来已经显现的趋势不仅会继续下去，而且在未来还会加剧。尽管销售额强劲增长，但利润率一直在下降，部分原因是生产者价格的提高。韩国和中国供应商的主导地位日益增强，这是由全球范围内电池电动车销售的上升引起的，以及由此引起的产业动态的增加等趋势，很可能也将成为今年决定行业发展的话题之一。根据目前的发展，2023年对汽车供应商来说形势将更为严峻。